OCS全光交换机，相关公司全梳理

北京时间4月22日晚，Google Cloud Next 2026大会在拉斯维加斯开幕，核心主题为企业级自主AI与算力架构革新。大会重点聚焦两大方向，推动谷歌云向高效、智能的企业服务升级。

据券商纪要，大会或将发布新一代TPU架构，揭晓内存池化和OCS光路交换机的实际应用情况以及新架构的布局节奏。本次大会或将成为容歌新技术路线的起点，有望进一步打开OCS需求的增量空间.

OCS（Optical Circuit Switch，全光交换机）的核心价值在于：在AI数据中心内，用光信号直接交换替代传统的电信号交换（需要光电转换），从而大幅降低功耗、延迟和信号损耗。

另外，4月初工信部发布《关于开展普惠算力赋能中小企业发展专项行动的通知》，首次在国家级政策文件中明确力推“全光交换”，标志着OCS从产业自发探索上升为国家政策支持方向。

本文全面梳理OCS全光交换机产业链相关公司逻辑如下，建议大家点赞收藏，以备后续研究。相关内容仅供逻辑解读资讯参考，非投资建议。

一、MEMS微镜（最核心器件）

OCS目前的主流技术方案是MEMS（微机电系统），占比超过70%。MEMS微镜阵列是OCS中实现光路切换的核心芯片，技术壁垒最高。

1、赛微电子

全球仅3家可量产OCS用MEMS微镜芯片的厂商之一，是谷歌OCS-MEMS微镜芯片的独家代工商。单颗芯片毛利率超90%，北京产线投产后成本降低30%。

2、英唐智控

通过收购日本先锋微技术布局MEMS微振镜，市场关注其能否进入Lumentum等OCS厂商的供应链。

二、光纤阵列单元（FAU）/MPO连接器

光信号进出OCS的物理通道，负责将光纤与交换机端口精准对接。OCS架构中单设备FAU用量有望提升3-5倍。

3、天孚通信

纳米级镀膜、光纤阵列透镜等精密光学工艺龙头，为OCS提供关键的光组件与光引擎。

4、光库科技

谷歌OCS整机核心代工厂（份额超70%），单台价值量约3万美元；同时通过子公司武汉捷普生产OCS光交换机。

5、杰普特

MPO连接器通过Senko体系认证，FAU光纤阵列已在头部光模块厂商批量出货，是OCS物理通道的核心供应商。

三、滤光片/光学元件

OCS内部需要对不同波长的光信号进行分离、合路或隔离，滤光片、棱镜、透镜等光学元件是刚需。

1、东田微

为OCS设备提供滤光片、光隔离器等核心器件，其光隔离器国内市占率第一，高端WDM滤光片国产替代持续进行。

2、腾景科技

为谷歌OCS提供折射棱镜、准直透镜等核心光学元件，钒酸钇晶体全球市占率超80%，单台OCS器件价值量约4000-5000美元。

四、分路器/AWG芯片

负责光信号的分配与波长管理，是OCS内部光路调度的重要芯片级组件。

1、仕佳光子

国内唯一量产高速AWG（阵列波导光栅）的IDM光芯片龙头，其PLC光分路器芯片全球市占率领先，1.6T AWG已批量供货适配英伟达GB200/300架构。

五、OCS相关设备（产业链“卖铲人”）

OCS的规模化生产离不开精密耦合、封装和测试设备。

1、罗博特科

子公司ficonTEC是全球光电子封装测试设备龙头，已取得OCS领域的整线设备订单，是OCS产业链上游最核心的设备供应商。

六、OCS解决方案/整机

直接提供OCS交换机整机或系统方案，处于产业链价值量最高环节。

1、德科立

唯一通过谷歌Alpha测试并获英伟达NV Switch Gen4 PO的国内厂商，自研320×320通道高维度OCS方案，已向谷歌交付超3000台设备。

2、中际旭创

全球光模块龙头，为谷歌OCS交换机提供整机代工和核心光引擎，OCS相关营收预计2025年突破20亿元。

3、恒为科技

网络可视化与智能系统平台提供商，布局OCS相关解决方案，属于该赛道的边缘参与者。

七、传统交换机厂商

虽非纯正OCS标的，但拥有交换机整机能力和客户渠道，有望受益于OCS趋势或具备替代潜力。

1、紫光股份

旗下新华三800G CPO硅光交换机已量产，全球市占率超25%，深度绑定阿里云、腾讯数据中心。

2、锐捷网络

25.6Tbps CPO交换机已商用，字节跳动订单占比超30%，教育行业市占率第一。

3、中兴通讯

OSC全光交换机已商用，中标三大运营商集采项目，研发投入占比18%。

4、共进股份

200G边缘交换机出货量国内第一，工业互联网渗透率持续提升。

5、威腾电气

主营电气设备，属于市场挖掘的OCS边缘关联品种。

郑重声明：本号一切内容仅为资讯与逻辑整理，供学习探讨，并非任何投资建议，文章发布与任何相关公司的走势无任何关联，请勿以此作为投资依据。您需独立做出投资决策。市场有风险，投资需谨慎。

来源：题材研究室