AI应用，爆发！Deepseek、阿里、字节齐齐出手！（附股）

大盘，很强！指数看着不强，但盘面超3700家上涨。

截至早盘，两市小幅缩量700多亿，连续放量后调整小幅缩量，无伤大雅。

节后的大方向观点就是，春躁已经来临，重点把握机会~

往后看，普涨是不太可能的，重点还是要选择对的方向上。

【AI科技、半导体】

节后连续大涨后，今日短暂歇息，正常范围内。

海外关系紧张之下，逻辑应该是：“国产化率越低、小日子供应商份额越高、国内技术突破越关键” 的原则。

最优先受益：光刻胶。这是小日子优势最明显、国产化难度最大、断供风险最直接的领域。相关公司（彤程新材、上海新阳、南大光电等）的验证导入和放量进程将极大加速。

核心基础材料：大硅片（尤其是12英寸）。作为用量最大的材料，其自主可控是产能安全的基石。沪硅产业、立昂微等龙头将直接受益于国产晶圆厂加速导入。

关键工艺材料：CMP抛光材料、前驱体、高端掩模版、电子特气（部分品类）。这些材料在特定制程中不可或缺，且海外（尤其是美日）厂商主导。国内已实现突破的龙头公司（如鼎龙股份、安集科技、雅克科技等）将获得更多验证机会和市场份额。

其他材料：湿电子化学品、靶材等国产化率相对较高的领域，也会因供应链安全考量而获得增量替代机会，但紧迫性相对上述类别略低。

相关ETF：创业板人工智能ETF（159381）、半导体设备ETF（159516）、半导体设备ETF（561980）

【AI软件应用】

我们定调的主线之一，今日全线爆发！汉得信息、久其软件涨停，众诚科技涨超20%，赛意信息、易点天下等快速跟涨。

核心还是：DeepSeek下一代旗舰系统R2预计将在2026年2月份春节前后问世。R2有望成为推动AI应用实现大规模商业化闭环的关键催化剂。

昨晚，八部门印发《“人工智能 制造”专项行动实施意见》的通知。到2027年，推动3-5个通用大模型深度进入制造业，建设100个工业数据集，500个应用场景，AI+制造由示范走向规模化落地。

另外，2月17日（农历除夕）春晚：字节豆包火山引擎成为2026年央视春晚独家AI云合作伙伴。

阿里方面，蚂蚁阿福的广告出现频率高到离谱。电梯里，朋友圈，小红书，视频号，剧播前，甚至一些已经忘了关注过的行业媒体，都在给蚂蚁阿福打广告。

还有新发酵逻辑，【GEO-AI营销】。什么是GEO，朋友们可以看这张图感受一下：（券商机构已经在密集推荐：1月5日天风推GEO；1月6日建投和国信推GEO；1月7日建投推GEO；1月8日中泰推GEO）

对应的票是之前说重点关注的AI广告营销，还有就是AI电商、AI多模态等等是受益的。

【新能源/固态电池】

铁锂正极材料涨价，固态电池继续重视。

天风证券最新跟踪，从设备厂的高管处了解到比亚迪开启0.6-1GWh级别的全固态设备采购。电池厂要求设备厂在Q3交付设备，经过1个季度左右调试，于2027年正式具备小规模量产的能力。

从供应链上看，目前本次招标有望受益的公司包括但不限于：【纳科（干法）、先导（叠片设备）、联赢（激光类相关设备）、杭可（高压化成设备）、荣旗（力能的等静压设备）等。】

近期固态的催化，总结为两类：1）电池厂装车开始小范围的路测；2）头部电池厂开启GWh级的招标。两者均代表全固态电池产业在一步一个脚印的向前推进，产业进展无需担心。

固态电池的商业化应用进展有望超预期：与头部车企的专家沟通，据了解27年不仅能看到大规模的装车测试，在27年H2有望看到全固态电池的高端车开始对外正式销售，即27年就有望从测试端迈入应用端。

量产前夜、优先看好设备：26年锂电设备新订单有望实现同比50-100%向上/毛利率3-5pct提升，固态贡献0-1估值弹性。

来源：大阳投研