怒了！任泽平出手了！！！

众所周知，任泽平是目前新能源第一吹，狂吹新能源，结果巴菲特做出相反的卖出举动，激怒了任泽平。

昨天网红经济学家任泽平发帖，怒骂巴菲特：声称，巴菲特卖出比亚迪的行为是严重错误的，甚至，有可能晚节不保。

很多人昨天点评任泽平的观点，今天我简单说说：

巴菲特人家自己做交易，赚了这么多，想卖多少卖多少，我觉得无可厚非，如果因为人家卖出暴利的比亚迪就diss他，我倒觉得匪夷所思。

至于任泽平，最近号称新能源鼓吹第一旗手，我记得他当时进入恒大也是这么吹房地产的吧？结果呢，许家印在他的香风下吹得快破产了，据说把工资都买了恒大理财，至今都拿不回来，这个投资手段，你都相信，那我也没办法。

不谈比亚迪和巴菲特是非，今天晚上稍微讲一下最近市场波动的逻辑。

2022年上半年，市场波动的核心逻辑在于美国和疫情。

2022年1-4月的下跌，前3个月的下跌是因为美国，美联储持续加息，最后一个月的下跌，是因为上海疫情，疫情挫伤消费和制造业，从对现金流折现模型分母端的担心，转向分子端的担心，从而引发市场进一步调整。

2022年4月27日市场见底，逻辑发生变化。

首先，美联储虽然继续加息，但加息斜率放缓。

其次，疫情大幅改善。虽然7月之后，疫情散状爆发，但是，相比上海疫情，显然是好不少。

最后，全球经济的矛盾中心，从美国转向欧洲。

前面两点不难理解，今天详细谈欧洲的逻辑。

俄乌冲突，其实，是俄罗斯和北约的冲突，这一点，显而易见。

但是，得利最大的，显然是美国，受损最大的，我觉得是欧洲，俄罗斯没讨到什么好处，但是恶心到了欧洲。

我反复强调，除了中国经济处在衰退末期，全球经济均处在繁荣顶点，繁荣顶点的一个特点就是，无论怎么走，都是下行周期。

虽然欧洲和美国都是繁荣顶点，但是，美国的经济显著强于欧洲，这一点可以从加息对经济的冲击看出来，美国这么玩命的加息，美国经济尚未显著下行，欧洲被逼着跟着美国加息，还没怎么加，经济就不行了，这就是底子不好。

欧洲目前的经济，可谓是内忧外患：

内忧，主要体现在能源上，北溪二号天然气管道，原油，不买俄罗斯，贵，买俄罗斯，没面子，贵，就会导致经济活动减少，你还没加息，光能源价格，都能把你的经济搞崩溃。

外患，主要体现在美联储还在那玩命的加息，美联储加息，全球资本都会回流美国，你跟着加息，经济怎么办？你不跟着加息，外汇怎么办？这就是两杯毒酒，等着欧洲喝。

本轮反弹，光伏一直是最强的主线，一直被模仿，从未被超越，为啥光伏强无敌？

就是欧洲的逻辑。欧洲天然气和原油不行，于是就开始琢磨其他能源，因为当地能源价格过高，导致不择手段抢装光伏，导致光伏景气度超预期，这才是核心逻辑。

那么，问题来了，上一周光伏这么出现如此大规模的波动呢？

还是与欧洲有关。上周，有几个大的国际投行，比如高盛大摩，专门跑到欧洲几个重点国家进行调研，主要内容就是调研当地的天然气储量，结果发现，储量非常超预期，私下里开了个私密小会，后来，这个会议内容被人翻译了，在公募基金圈子里广泛传播，天然气储量超预期，这就意味着光伏需求量不稳定，就会出现扰动，于是，公募拿到消息直接砸了，等你看到被砸，过个一两天，就知道原因了，甚至，很多人现在都不知道为啥，这就是你难以跟专业机构博弈的原因，你无论是钱还是消息，压根都不占优势，这不是博弈，这是单方面被毒打好吧。

不对啊，光伏这周不又涨了？

对啊，因为北溪二号断气了，所以，光伏的逻辑又通畅了。

所以，你会发现，目前市场两大特点：

第一，操作手法狠辣，基本上就是游资手法。看到私密消息，公募直接就砸了，留你在风中凌乱，等你想明白原因，那都是一两周以后的事情了。

第二，博弈难度极高。说白了，很多人连国内公司的基本面都没看懂，怎么能预判国际形势呢？佩洛西事件，欧洲能源问题，北溪二号到底通不通气，专家都说不准，炒股散户能说准？你怎么跟各方面都占优势的公募博弈呢？

散户相对公募的优势，那是来也匆匆，去也匆匆，建仓快，出货也快，魔鬼的步伐，但那是在趋势行情的优势，当市场不跟你玩趋势，跟你螺狮壳里做道场，跟你在小空间比谁的信息优势博弈，真的，散户大概率会被搞得骨头都不剩。

石英股份上周五高开直接跌停，很多人直呼看不懂，逻辑是啥？石英股份高开8%，是因为又涨价了。为啥高开低走暴跌？

因为机构投资者担心景气度不行的情况下，又涨价，下游能不能承受，会不会因为你涨价，下游索性摆烂不开工了，所以直接高开砸盘，反手收割。

你铁憨憨的跑进去高开追涨，不反手被经验老到，有钱有消息的机构给收割？

今天涨，是因为跌的太多，但是，别觉得这里面就没有博弈了，看起来是简单题，只有你知道逻辑，才知道背后的博弈有多复杂。

目前的市场，没有简单题。

来源：子煊投资笔记